Courtiers Forex DMA

017 Comment fonctionne le trading DMA ?

Le premier processus du trading DMA impliquera toujours un affichage des prix sur la plateforme. Ces prix proviennent des fournisseurs de liquidités sur le marché des changes, qui sont principalement constitués de banques de premier plan qui diffusent les prix directement sur la plateforme DMA. De l’autre côté, le trader pourra alors accéder aux prix des devises et à la profondeur du marché disponible. Les fournisseurs de liquidité alimenteront ensuite la plateforme avec les meilleurs prix, mais une petite majoration est souvent ajoutée par le courtier forex DMA. Une caractéristique clé des courtiers forex DMA est que les ordres définis lors de l’exécution sont exécutés au moment de l’exécution sur le marché, c’est-à-dire au moment où l’ordre atteint les serveurs des principales banques (fournisseurs de liquidité).

Il convient de noter que le prix auquel un trader achète ou vend une transaction peut ne pas être le prix affiché car cela dépend de plusieurs facteurs. Les facteurs peuvent inclure la vitesse Internet du négociant en devises, des vitesses variables et même des changements rapides de prix. Les spreads proposés sont toujours un modèle de tarification à 5 chiffres, tandis que certains courtiers forex DMA offriront également la possibilité d’explorer la profondeur de l’accès au marché.

Principales fonctionnalités d’un véritable courtier forex DMA

Plusieurs fonctionnalités devraient être disponibles pour tous les courtiers forex qui prétendent offrir des services de trading DMA à leurs clients. Certains d’entre eux incluent :

1. Une expérience de trading anonyme – Un courtier forex DMA devrait être en mesure d’offrir un environnement de trading dans lequel les traders peuvent exécuter des transactions en privé à des prix neutres et accéder à la véritable profondeur du marché. , et ont même un accès égal au carnet de commandes.
2. Tarification : proposez un type de tarification basé sur des vitesses variables qui ne sont modifiées que par les forces de l’offre et de la demande. Le prix peut également être affecté par le volume total du marché et la volatilité du marché des changes à ce moment-là.
3. Conflit d’intérêts : un véritable courtier forex DMA offrira un environnement commercial dans lequel le courtier et le trader n’ont aucun conflit d’intérêts. Cela est principalement dû à l’absence de bureau de négociation ou de négociation par des tiers. De plus, un environnement commercial manquera d’intérêts conflictuels puisque les transactions sont indépendantes du volume négocié et de la taille totale du compte.
4. Exécutions de transactions – Les courtiers forex DMA sont connus pour proposer des exécutions de marché sans aucune re-cotation.

Différences entre DMA, STP et ECN

Vous pouvez facilement supposer que les sociétés DMA, courtiers Forex STP et courtiers Forex ECN offrir le même type de services ou avoir le même modèle commercial. Il existe cependant quelques différences qui différencient les deux modèles. Par exemple, tous les courtiers forex ECN offrent un accès direct au marché mais ce n’est pas la même chose pour les courtiers STP car tous ne proposent pas ce type de modèle.

Avec le trading STP, la société de courtage FX utilisera l’exécution instantanée pour exécuter l’ordre d’un client, mais le courtier devra ensuite couvrir l’ordre auprès des banques ou des fournisseurs de liquidité. Il convient de noter que les courtiers peuvent obtenir des re-cotations dans ce modèle de trading, car ils peuvent le permettre s’ils n’obtiennent pas d’opportunité de couverture rentable. Les traders obtiennent une nouvelle cotation si un courtier pense qu’ils ne tireront pas de profit de la transaction. En outre, les prix sont généralement plus élevés lorsqu’on traite avec un courtier STP par rapport aux prix que le courtier STP reçoit des principales banques/fournisseurs de liquidité. Par rapport aux courtiers ECN, il existe également plusieurs différences. Bien que chaque courtier forex DMA puisse conclure un contrat avec un fournisseur de liquidité, les spreads proposés par les courtiers DMA sont plutôt compétitifs. Cela peut s’expliquer par deux raisons.

1) Les sociétés de courtage ECN doivent maintenir des solutions technologiques payantes. Les solutions incluent la facilitation, le traitement et l’exécution des transactions.

2) Contrairement aux sociétés de courtage DMA, les ECN ne sont pas directement connectés aux fournisseurs de liquidité mais sont plutôt connectés aux pools ECN. Dans les pools directs, ils n’ont aucun contact direct avec les principales banques et peuvent ne pas être en mesure d’obtenir les meilleurs taux auprès des fournisseurs de liquidités. Les fournisseurs de liquidité sont connus pour dissimuler leurs meilleurs prix au sein des pools ECN car ils sont anonymes.

Il est impératif de noter que les sociétés de bourse DMA n’ont pas de faibles spreads en raison de l’absence de dépenses technologiques mais uniquement parce qu’elles bénéficient de cotations faibles lorsqu’elles traitent directement avec les fournisseurs de liquidité.
Il existe également d’autres différences en matière d’exécution. Les prix des courtiers forex DMA sont diffusés en direct à partir des cotations fournies par les principales banques, ce qui devient essentiellement l’offre/offre. C’est cette fonctionnalité qui garantit qu’il n’y aura pas de nouvelles cotations ou de rejets de tarifs. Les ECN, en revanche, connaissent des dérapages ou des re-cotations puisque les acteurs anonymes du marché peuvent passer de faux ordres et les rejeter. Les courtiers forex DMA et ECN diffèrent également en ce qui concerne leurs structures de frais. Les sociétés de courtage ECN tirent leurs bénéfices des commissions tandis que les courtiers forex DMA n’ont pas de commissions mais ajoutent seulement une petite majoration aux spreads qu’ils proposent.

Avantages et inconvénients des courtiers forex DMA

Un examen des caractéristiques du trading DMA révèle que l’utilisation des courtiers forex DMA présente de nombreux aspects positifs, mais qu’elle présente également quelques inconvénients.

Avantages

1. Pas de re-cotation – Tous les traders savent à quel point il est frustrant de continuer à recevoir des re-cotations, surtout si vous essayez de profiter d’un pic d’actualité. Dans le cas des courtiers forex DMA, il n’y aura pas de re-cotation, ce qui signifie que vous ne serez plus exécuté à un mauvais prix.
2. Aucune restriction sur les styles de trading – Il n’y a aucun type de discrimination lorsque vous négociez avec un courtier DMA. Les scalpers, par exemple, sont beaucoup discriminés par d’autres courtiers, mais cette pratique est bien accueillie par les courtiers forex DMA.
3. Aucun conflit d’intérêts : il n’y a aucun conflit d’intérêts entre vous et votre courtier, ce qui signifie que vous ne travaillerez pas pour votre courtier mais que votre courtier travaillera pour vous.
4. Faibles spreads : bien qu’il existe une grande variété de spreads, ils sont généralement faibles. De plus, ces différents spreads sont contenus dans une bande spécifique.

Inconvénients

1. Inactivité du compte : les sociétés de courtage DMA vous pénaliseront souvent si votre compte reste inactif pendant une longue période.
2. Exigences de dépôt minimum : contrairement à d’autres formes de trading, les courtiers Forex DMA peuvent facturer un dépôt minimum élevé.
3. Pas de spreads fixes – Un nombre important de traders préfèrent les spreads fixes, mais ce n’est peut-être pas votre point fort car les spreads sont dynamiques.

Courtiers forex DMA les mieux notés

FXTM

Il s’agit d’un courtier forex international avec des racines dans presque toutes les régions du monde. Êtes-vous au Royaume-Uni ? Afrique du Sud? Ou même l’Inde ? Vous ne pouvez jamais aller trop loin pour ce courtier. Fondé en 2011, le courtier FXTM Forex a acquis une vaste expérience dans le trading de devises, entre autres instruments. Il est réglementé par la CySEC, l’autorité centrale de régulation européenne qui n’autorise aucune mauvaise pratique ou escroquerie financière. Il utilise également plusieurs plateformes, dont MeTraderder 4 et 5, qui sont à la fois des applications Web et de bureau. FXTM dispose également d’un service client fiable, disponible 24 heures sur 24 par e-mail, chat en direct sur le site Web, ou par téléphone.

HotForex

Fondé en 2008, HotForex est devenu un courtier forex de confiance dans le monde entier. La société a reçu plusieurs distinctions au cours des années précédentes et a même été élue une fois meilleur courtier de change en ligne d’Asie. Son siège est à Maurice et est donc agréée par la Financial Services Commission (FSC). Depuis qu’elle est enregistrée auprès d’un organisme de réglementation légitime, l’entreprise est devenue une entreprise transparente et responsable, connue pour son intégrité sur le marché. La société de courtage propose une myriade de paires de devises, mais il est conseillé aux traders débutants de commencer par des paires à spread étroit. HotForex propose un service client 24h/24 et 5j/7, prêt à répondre à vos questions en 12 langues. Examinez le courtier Forex chaud ici.

XM

Bien que XM soit un entrant relativement nouveau sur le marché, il s’est avéré être un partenaire commercial digne de confiance et fiable. La société opère depuis Chypre et est réglementée par la CySEC ainsi que par la FCA. La société de courtage a un dépôt minimum de 5 $ et est donc recommandée aux traders débutants qui souhaitent s’essayer au trading sur le Forex. Il n’y a pas non plus de commissions sur le compte sur les transactions et aucun frais mensuel n’est déduit. Son service d’assistance client est disponible 24h/24 et 7j/7 pour offrir à la fois conseils et assistance aux investisseurs. Avec un grand nombre de paires de devises parmi lesquelles choisir, XM sera l’un des courtiers forex DMA les mieux notés sur lesquels vous pouvez compter.