15 phút đọc
Sau khởi đầu năm không chắc chắn, thị trường chứng khoán Hoa Kỳ đã kết thúc năm 2023 với thành tích cao, với hai trong số ba chỉ số chứng khoán chính đóng cửa ở mức cao kỷ lục. Nếu lịch sử cho thấy xu hướng của năm trước ảnh hưởng như thế nào đến hiệu quả hoạt động của năm sau thì hầu hết các nhà phân tích đều tin rằng mức tăng vững chắc cũng có thể sẽ kéo dài đến năm 2024. Sự tăng trưởng mạnh mẽ, thường bắt đầu vào nửa cuối năm 2023, được dẫn dắt bởi lĩnh vực công nghệ trong bối cảnh có những lo ngại về suy thoái kinh tế, căng thẳng địa chính trị và lợi suất trái phiếu kho bạc tăng cao do lãi suất cao trong nhiều thập kỷ.
At Vào đầu năm 2023, rất ít nhà phân tích kỳ vọng thị trường Hoa Kỳ sẽ hoạt động vững chắc như vào cuối năm. Lạm phát tăng vọt, lãi suất cao, khủng hoảng ngân hàng khu vực, lo ngại suy thoái kinh tế, giá trị danh mục trái phiếu giảm mạnh, thua lỗ ngày càng lớn trong đầu tư tiền điện tử và chiến tranh Nga-Ukraine khiến các nhà đầu tư lo lắng trong nửa đầu năm. Tuy nhiên, khi năm tháng trôi qua, rõ ràng là lạm phát đang giảm dần, ngay cả khi thị trường lao động thắt chặt đảm bảo chi tiêu tiêu dùng vững chắc, thúc đẩy tăng trưởng kinh tế Mỹ. Khi tiếng chuông đóng cửa vang lên vào thứ Sáu, ngày giao dịch cuối cùng của năm 2023, S&P 500 đã tăng 24,23% trong năm và đạt mức 4.769,83, gần mức đóng cửa kỷ lục ở mức 4.796,56 và mức cao nhất mọi thời đại là 4.808,93 được thiết lập vào năm 2023. Mặt khác, Chỉ số công nghiệp trung bình Dow Jones 30 cổ phiếu tăng 13,71%, đóng cửa ở mức 37.689,54, trong khi Nasdaq 100 là chỉ số có hiệu suất cao nhất trong số ba chỉ số chứng khoán chuẩn vào năm 2023, kết thúc ở mức cao hơn 53,81% ở mức 16.825,93.
Hiệu suất theo ngành và các cổ phiếu hàng đầu năm 2023
Nasdaq 100 tăng hơn 50% vào năm 2023, rõ ràng đánh bại các cổ phiếu còn lại hai chỉ số chính với biên độ rộng. Vì vậy, không có gì đáng ngạc nhiên khi ngành công nghệ là ngành có hiệu suất cao nhất, tăng 56,4%, tiếp theo là dịch vụ truyền thông với 54,4%. Tám trong số 11 lĩnh vực trong S&P 500 tạo ra lợi nhuận dương vào năm 2023, trong khi ba lĩnh vực – mặt hàng tiêu dùng thiết yếu, năng lượng và tiện ích, kết thúc với mức thua lỗ.
Nguồn: MarketWatch
Mười cổ phiếu hoạt động tốt nhất năm 2023 được dẫn đầu bởi nhà sản xuất chip Nvidia (NVDA), cổ phiếu này đã tăng 239% sau khi công ty trình làng một loạt sản phẩm, củng cố thêm chỗ đứng của mình trong không gian trí tuệ nhân tạo (AI). Các công ty hoạt động tốt nhất khác bao gồm Meta Platforms Inc., Royal Caribbean Group, Builders Firstsource Inc., Uber Technologies Inc., Carnival Corp Advanced Micro Devices Inc., PulteGroup Inc., Palo Alto Networks và Tesla Inc.
Trong khi đó, Broadcom Inc. đã ghi nhận mức tăng mạnh vào tháng 12, khiến cổ phiếu của họ tăng hơn 20% so với tháng trước, nâng hiệu suất hàng năm lên 100% sau khi gã khổng lồ bán dẫn báo cáo thu nhập tài chính quý 4 vững chắc. Theo các nhà phân tích, việc công ty mua lại VMware và ra mắt chip mạng Trí tuệ nhân tạo (AI) có thể sẽ tăng gấp đôi doanh thu vào năm 2024.
Cổ phiếu S&P 500 hoạt động tốt nhất năm 2023
Nguồn: MarketWatch
Triển vọng thị trường năm 2024
Hầu hết các nhà kinh tế và nhà phân tích đều kỳ vọng thị trường chứng khoán Mỹ sẽ kéo dài đà tăng giá của năm ngoái. Phân tích dựa trên xu hướng lịch sử của thị trường chứng khoán, cho thấy hiệu quả hoạt động hàng năm vững chắc sẽ kéo dài sang năm tiếp theo, chủ yếu được thúc đẩy bởi động lực của năm trước. LPL Research đã phân tích dữ liệu từ năm 1950, cho thấy rằng bất cứ khi nào S&P 500 tăng 20% trong một năm thì sau đó là mức tăng trung bình 10% vào năm sau trong 80% thời gian.
On Mặt trận kinh tế, lạm phát tiêu dùng đang giảm dần, tăng trưởng việc làm vẫn ổn định và chi tiêu tiêu dùng ổn định, tất cả đều tích cực đối với chứng khoán. Bên cạnh đó, thị trường kỳ vọng Cục Dự trữ Liên bang sẽ bắt đầu cắt giảm lãi suất vào quý 2 năm 2024, thúc đẩy các nhà đầu tư từ chứng khoán có thu nhập cố định sang tài sản rủi ro, chẳng hạn như cổ phiếu. Theo CME FedWatch Tool, các nhà giao dịch đang định giá khả năng xảy ra 5 lần cắt giảm lãi suất vào năm 2024 là hơn 50%, đưa lãi suất chuẩn của Quỹ Fed lên 4,00% -4,25% vào cuối năm nay.
Nguồn: trang web cmegroup
Theo Forbes Advisor, các nhà phân tích kỳ vọng các thành phần của S&P 500 sẽ báo cáo mức tăng trưởng thu nhập là 11,6% vào năm 2024, với mục tiêu giá trung bình trên chỉ số chuẩn là 5.029, tăng 5,45% so với mức đóng cửa ngày 29 tháng 12.
Đi vào từng cổ phiếu mà các nhà phân tích đang để mắt tới vào năm 2024, Nvidia một lần nữa là lựa chọn hàng đầu được hầu hết các nhà phân tích đưa ra do triển vọng kỷ lục khác cho quý tài chính 4 năm 2024 và phần còn lại của năm nay. Trong số các cổ phiếu khác có tiềm năng cao nhất trong tầm ngắm của các nhà phân tích là-
Nguồn: MarketWatch
Technical View
E-Mini Dow Jones tương lai (YM)
E-Mini Dow Jones tương lai cho thấy mức mở cửa âm trước phiên giao dịch thông thường vào ngày đầu tiên của năm sau khi đóng cửa ở mức 38.012 vào thứ Sáu, không thay đổi từ phiên trước. Tuy nhiên, xu hướng chính vẫn là tăng, với mức tăng có thể kéo dài lên mức 40.100-40.600 trong trung và dài hạn. Mức kháng cự ngắn hạn là 38.100 và mức đóng cửa ở trên sẽ giúp chỉ số tương lai lấy lại đà tăng, đưa nó lên trên mốc 40k. Mức hỗ trợ dài hạn nằm trên 33.250, được hình thành bởi đường xu hướng nối các mức thấp của tháng 10 năm 2022 và năm 2023, và miễn là chỉ số tương lai Dow vẫn ở trên mức này thì xu hướng tăng chính vẫn còn nguyên.
Tuy nhiên, chỉ số Hợp đồng tương lai đang hình thành mô hình đảo chiều giảm giá hai đỉnh, với đường viền cổ ở mức 37.390. Việc đóng cửa dưới mức này có thể đẩy nó lên mức 36.700-36.800, mức hỗ trợ được biểu thị bằng mức cao nhất năm 2021.
Chiến lược giao dịch
Bắt đầu các vị thế mua trên hợp đồng tương lai E-Mini Dow Jones nếu nó đóng cửa trên 38.100. Đặt mức dừng lỗ ở mức 37.900 và thoát lệnh khi chỉ số tương lai tiếp cận mức 40.000. Đảm bảo rằng các điểm dừng cuối được đặt trên các giao dịch mua của bạn. Bạn cũng có thể mua nếu chỉ số tương lai trượt xuống 36.700-36.800, với mức dừng lỗ ở 36.500 cho mục tiêu 38.000-38.100.
Ngược lại, người giao dịch swing có thể bắt đầu các vị thế bán nếu chỉ số Dow tương lai đóng cửa dưới 37.390 . Đặt mức dừng lỗ ở 38.200 cho mục tiêu 36.800.
TradingView
S&P 500 E-Mini tương lai (ES)
Hợp đồng tương lai S&P 500 E-Mini đóng cửa ở mức 4.820 vào thứ Sáu, giảm 0,25% trong phiên. Chỉ số tương lai bắt đầu giao dịch ở mức 4.818 vào ngày giao dịch đầu tiên của năm 2024 trước khi trượt xuống dưới mức hỗ trợ ngắn hạn ở mức 4.808 trước giờ mở cửa. Xu hướng tăng chính vẫn được giữ nguyên, với mức hỗ trợ dài hạn trên 4.250 và mức kháng cự trong vùng 5.450-5.500, theo sau là 6.300-6.400.
Trong vài phiên qua, hợp đồng tương lai S&P 500 liên tục giảm trở lại từ khoảng 4.800-4.830, dẫn đến mô hình đảo chiều hai đỉnh, với mức hỗ trợ ngắn hạn ở mức 4.750. Việc đóng cửa dưới mức này có thể dẫn đến thua lỗ thêm, với chỉ số tương lai chỉ số chuẩn có thể trượt về mức 4.580-4.660. Ở chiều ngược lại, mức đóng cửa trên 4.830 có thể dẫn đến một đợt phục hồi ngắn hạn, với chỉ số tương lai nhắm mục tiêu 4.950.
Chiến lược giao dịch
Bắt đầu các vị thế mua nếu hợp đồng tương lai S&P 500 đóng cửa trên 4.830 hoặc phá vỡ 4.850, với mức dừng lỗ ở 4.780 cho mục tiêu 4.950. Nhà đầu tư dài hạn có thể tiếp tục nắm giữ chỉ số tương lai cho mục tiêu lớn hơn là 5.450-5.500, tiếp theo là 6.300-6.400. Đảm bảo rằng các điểm dừng cuối được đặt trên các giao dịch dài hạn của bạn. Bạn cũng có thể thực hiện các giao dịch mua nếu hợp đồng tương lai S&P 500 trượt về vùng hỗ trợ 4.580-4.600. Đặt mức dừng lỗ ở 4.540 và thoát khi chỉ số tương lai chỉ số tiếp cận 4.800.
TradingView
Hợp đồng tương lai Nasdaq 100 E-Mini (ES)
Hợp đồng tương lai Nasdaq 100 E-Mini kết thúc phiên giao dịch hôm thứ Sáu ở mức 17.023,50, giảm 0,39% trong ngày. Chỉ số tương lai mở cửa thấp hơn một chút ở mức 17.019 vào ngày giao dịch đầu tiên của năm 2024 và kể từ đó đã giảm hơn 1% trước giờ mở cửa. Xu hướng tăng dài hạn vẫn được giữ nguyên, với mức hỗ trợ tại 15.100 và mức kháng cự tại 22.300.
Trong thời gian tới, giá có thể sẽ tiếp cận vùng hỗ trợ tại 16.660-16.770, đây có thể là mức tốt để vào các vị thế mua mới . Tuy nhiên, nếu vùng này bị loại bỏ, mức giảm có thể kéo dài hơn nữa đến 15.900-16.100. Mặt khác, nếu hợp đồng tương lai e-mini Nasdaq 100 đóng cửa trên mức cao gần đây, mức tăng có thể kéo dài đến 17.450.
Chiến lược giao dịch
Người giao dịch xoay vòng có thể bắt đầu các vị thế mua nếu chỉ số tương lai tăng trên 17.200 với mức dừng lỗ ở 17.050 cho mục tiêu là 17.450. Mặt khác, nếu hợp đồng tương lai e-mini Nasdaq 100 đóng cửa dưới 16.650 hoặc phá vỡ mức 16.600, hãy vào các vị thế bán với điểm dừng và đảo chiều ở mức 16.800 cho mục tiêu 16.100-16.200. Đảm bảo rằng các điểm dừng cuối được đặt trên các giao dịch bán của bạn.
Các nhà đầu tư dài hạn có thể mua nếu chỉ số tương lai đóng cửa trên 17.450. Đặt mức dừng lỗ ở mức 17.000 và thoát lệnh khi hợp đồng tương lai tiếp cận mức 22.000. Các vị thế mua cũng có thể được bắt đầu nếu hợp đồng tương lai Nasdaq 100 trượt xuống mức 16.050-16.100. Đặt lệnh dừng ở mức 15.700 với mục tiêu lợi nhuận là 17.100. Đảm bảo theo dõi lợi nhuận của bạn.
TradingView
SingaporeUS