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基本的に、トレードの種類は時間軸によって異なります。短期、中期、長期のトレードについて話すとき、主に話題にしているのは、トレーダーがどのくらいの期間ポジションを保有する予定かということです。
短期トレードでは、トレーダーは数分から数日間ポジションを保有し、小さな値動きから素早く利益を得ることを目指します。短期トレードのメリットは、市場全体のトレンドを気にせず、短期間に多くのトレードを行えることです。ただし、短期トレードは非常にストレスが多く、かなりの時間と注意を要することがあります。
中期トレードでは、トレーダーは数週間から数か月間ポジションを保有し、より大きな値動きを捉えることに重点を置きます。中期トレードのメリットは、市場のトレンドやセンチメントを活用でき、短期トレードほど注意を払う必要がないことです。ただし、中期トレードにもストレスが伴うことがあり、比較的長期間ポジションを保有することに抵抗がない必要があります。
長期トレードでは、トレーダーは数か月、場合によっては数年間ポジションを保有し、市場全体のトレンドとファンダメンタルズ分析に重点を置きます。長期トレードのメリットは、ほとんど注意を払う必要がなく、短期または中期トレードよりストレスが少ない場合があることです。短期的な市場の変動は、長期トレードにほとんど影響しません。ただし、長期トレードには多くの忍耐が必要で、短期または中期トレードほど楽しくない場合があります。
ポジショントレーダー
長期トレードはポジショナルとも呼ばれます。ポジショントレーダーはマクロ経済のトレンドと資産の成長余地に注目します。市場やマクロ経済のトレンドを観察し、時間の経過とともに価値が上昇する可能性が最も高いと考える資産を見極めます。ポジショントレーダーは長期的な利益を目指し、保有資産の最も有利な選択肢が現れるタイミングに応じて、数週間、数か月、あるいは数年にわたってトレードを行うことがあります。
ポジショントレード戦略
ポジショントレード戦略では、短期的な市場のノイズを無視し、長期的な視点に重点を置きます。トレードの機会となり得る短期的なトレンドの変化を無視する必要があるため、テクニカル分析とファンダメンタルズ分析の確かな基礎が求められます。つまり、値動きの範囲が狭く、明確なトレンドがある市場を見極めることが重要です。
代表的なポジショントレード戦略をいくつか紹介します。
1. サポート・レジスタンス戦略
資産価格が下降トレンドに入るか上昇トレンドに入るかを見極めるために、サポートラインとレジスタンスラインを利用します。これにより、買いポジションを取って長期的な価格上昇から利益を得ることを目指すか、売りポジションを取って長期的な価格下落の可能性から利益を得ることを目指すかを判断できます。
サポートラインは価格の下限を形成し、レジスタンスラインは価格の上限を形成します。
過去の価格水準は、資産のサポートやレジスタンスとして見なすことができます。過去に大きな上昇や下落があった期間は、価格の方向性を示す指標となる場合があります。
たとえば、フィボナッチ・リトレースメント水準などのインジケーターは、変動するサポートラインやレジスタンスラインとして機能することがあります。
過去のサポートラインとレジスタンスラインは、将来の値動きを示す場合があります。ブレイクアウトが起こると、サポートラインとレジスタンスラインの役割が入れ替わることがあります。
2. レンジトレード戦略
売られすぎ、または買われすぎの資産を特定できている場合、レンジトレードが適している可能性があります。ここでは、売られすぎの資産を買い、買われすぎの資産を売ることを目指します。買われすぎの資産はレジスタンスラインに近づき、売られすぎの資産はサポートラインに近づく可能性があります。
3. ブレイクアウトトレード戦略
ここでは、価格ラインがレジスタンスラインまたはサポートラインを超えるまで待つ必要があります。レジスタンスラインを上抜けたときに買いポジションを取り、価格がサポートラインを下抜けたときに売りポジションを検討できます。ただし、トレンドの初期段階でポジションを建てるようにしてください。
市場は定期的に変化し、レンジ相場からトレンド相場へと移行します。市場が長期間レンジ相場にある場合、より強いブレイクアウトが起こる可能性があります。
4. メインポジションを軸にしたトレード
コアポジションを軸にしたトレードでは、長期ポジションを取ったうえで、市場の展開に応じて資産を売買します。つまり、市場の動きに応じてリスクを明確に判断し、異なる時間軸に分散することができます。
メインポジションのトレードに最適なインジケーターの一つが移動平均線（MA）です。価格が20期間移動平均線を下回る一方で、200期間移動平均線を上回っているときに買いポジションを取るとします。この場合、長期的な上昇トレンドが続く中で、資産の短期的な弱含みを活用できます。
中期トレードとは？
スイングトレードとも呼ばれる中期トレードでは、トレードする資産によって異なるものの、ある程度の期間ポジションを保有します。一般的に、中期とは1日より長く、数か月以内の期間と考えることができます。
短期トレードと比べて、中期的な時間軸でトレードする主なメリットは、デイトレードを特徴づける、予測が難しいように見える値動きに伴うノイズやリスクの増加を、ある程度避けられることです。これは、中期的な視点では短期的な値動きではなく、時間をかけて形成され、持続性を持つようになったトレンドに注目するためです。
中期トレーダーは、トレンドを見極めてサポートラインとレジスタンスラインを予測するチャートベースのテクニカル分析に加え、特定の資産やニュースイベント、マクロ要因のファンダメンタルズ分析も活用できます。
中期トレード戦略
モメンタム
中期戦略のモメンタムトレードでは、強いモメンタムが生まれる可能性のあるトレンドを、その初期段階で捉えることを目指します。たとえば、資産が割安で、強いモメンタムを伴って上昇し始めたとき、トレンドが継続し、さらに多くのトレーダーが買いを検討すると想定して、買いポジションを建てることができます。
成功の可能性を高めるには、本当に強いモメンタムがある状況を見極める必要があります。そのためには経験とリサーチが求められます。価格が上昇しているからといって、すべての場合に強い上昇モメンタムを示しているとは限りません。ボリンジャーバンドやストキャスティクス・オシレーターなどのテクニカル指標は、トレンドの強さを判断するのに役立ちます。
レンジトレード
テクニカル分析ツールを使ってサポートラインとレジスタンスラインを見つけるレンジトレードは、最も人気のあるトレード手法の一つです。
このトレード戦略は、特定のサポートラインとレジスタンスラインの間で横ばいに動く傾向のある通貨ペアの値動きを活用することを目指します。
トレーダーは、上昇トレンドで買い手がどこで行き詰まる可能性があるか、つまり現在の市場価格より上のどの水準がレジスタンスとして機能するかを探します。反対に、価格がその水準を下回らないようにする「底」として機能するサポートラインも見つけようとします。最も一般的なレンジトレードの手法の一つが、長方形のレンジ内で行うトレードです。
フィボナッチ・リトレースメントを使ったスイングトレード
フィボナッチ・リトレースメントは、チャート上の潜在的なサポートラインとレジスタンスラインを見つけるためにトレーダーが使うテクニカル分析指標です。数列を基に、フィボナッチでは水平な価格水準を用いて、買い手と売り手が注目する可能性のある領域を特定します。
一般的に使用されるフィボナッチ・リトレースメントの水準は、23.6%、38.2%、50%、61.8%、78.6%の5つです。このうち、中央の3つの水準（特に50%）が最も強いと考えられています。フィボナッチ・リトレースメントは、チャート上で上昇トレンドまたは下降トレンドが始まったときの価格ポイントと、終了したときのポイントを結んで描きます。基本的には、スイング高値とスイング安値を結び、その逆も同様に行います。
フィボナッチ・リトレースメントは最も人気のあるテクニカル指標の1つで、他のサポート指標やレジスタンス指標と重なると、市場の反応を引き起こす傾向があります。
短期トレード
スキャルピング
スキャルピングは、最も短い形式のトレードです。スキャルピングを行うトレーダーは、ポジションを数秒から数分間だけ保有します。こうした短期トレードでは、日中の小さな値動きを狙います。1回あたりの利益は小さくても、多数の素早いトレードを行い、各取引セッションでのトレード回数の多さによって、1日を通じて利益を積み重ねることが目標です。
このトレードスタイルには、狭いスプレッドと流動性の高い市場が必要です。そのため、スキャルパーはEURUSD, GBPUSDやUSDJPY.
など、流動性の高い通貨ペアのみをトレードする傾向があります。また、取引量とボラティリティが高まる、取引時間帯が重なる時間など、取引日で最も活発な時間帯に限ってトレードする傾向もあります。スキャルパーは、市場に頻繁に参入するため、可能な限り狭いスプレッドを求めます。スプレッドが広いと、利益の可能性が損なわれてしまうからです。
取引日のうちに何度も複数pipsを狙うスキャルピングは、テンポの速いトレード環境で行われるため、多くのトレーダーにとってストレスになり得ます。また、何時間もチャートに集中しなければならず、非常に時間がかかります。スキャルピングは負荷が大きいため、スキャルパーは通常、1つか2つの通貨ペアをトレードします。
日中トレード
スキャルピングの激しさには満足できないものの、ポジションを翌日まで保有したくない人には、デイトレードが適しているかもしれません。
デイトレーダーは、スイングトレーダーやポジショントレーダーとは異なり、同じ日にポジションを建てて決済するため、一晩で大きく値動きするリスクを回避できます。1日の終わりには、利益または損失を確定してポジションを決済します。トレードは通常、数分から数時間にわたって行われるため、市場分析や、1日を通じた頻繁なポジションの監視に十分な時間が必要です。スキャルピングを行うトレーダーと同様に、デイトレーダーは頻繁に得られる小さな利益を積み重ねて収益を上げます。最もボラティリティの高い通貨ペアがトレードに適しています。
デイトレーダーはファンダメンタル分析とテクニカル分析に特に注意を払い、トレンドや市場の状況を特定するために、次のようなテクニカル指標を活用します。MACD（移動平均収束拡散法）、相対力指数、ストキャスティクスなどです。最も人気のある戦略は、高頻度取引, トレンドトレード、レンジトレード.
結論
どのトレードスタイルが他より本質的に優れているということはないと覚えておくことが重要です。すべては、個人の目標とリスク許容度によって決まります。短期トレードは素早く利益を得たい場合に役立ちますが、非常にストレスになることがあります。長期トレードはストレスが少ない一方で、多くの忍耐が必要です。大切なのは、自分に合い、自分の目標や性格に一致するトレードスタイルを見つけることです。どの時間足でトレードするかは、それぞれが自分で決めることです。
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