Ekonomi AS menambah 216,000 pekerjaan pada bulan Disember, mengatasi jangkaan Street namun kadar pengangguran dan gaji setiap jam kekal tidak berubah

Jumlah gaji bukan ladang AS meningkat sebanyak 216,000 pada bulan Disember, Biro Perangkaan Buruh AS dilaporkan pada hari Jumaat. Ahli ekonomi yang ditinjau oleh Dow Jones menjangkakan jumlah gaji akan masuk pada 170,000, walaupun cetakan Oktober dan November disemak lebih rendah kepada 173,000 dan 105,000 daripada 199,000 dan 150,000, masing-masing. Sebaliknya, kadar pengangguran kekal tidak berubah pada 3.7%, manakala unjuran adalah untuk kadar pengangguran meningkat kepada 3.8%.

Data gaji yang lebih tinggi daripada jangkaan telah menjejaskan jangkaan pasaran buat sementara waktu bahawa Fed akan menggunakan lima pemotongan kadar tahun ini, bermula dari Mac. Dalam ringkasan unjuran ekonomi yang dikeluarkan pada bulan Disember, pegawai Fed menjangkakan pemotongan 75 mata asas pada 2024, berpotensi menurunkan kadar penanda aras Dana Fed daripada 5.25%-5.50% sekarang kepada 4.50%-4.75%.

Kadar pengangguran AS

Sementara itu, kadar pengangguran sebenar, ukuran pengangguran yang lebih luas yang merangkumi pekerja yang tidak digalakkan dan mereka yang memegang pekerjaan sambilan dan merupakan sebahagian daripada tinjauan isi rumah, meningkat kepada 7.1%, manakala bilangan pekerja merosot sebanyak 683,000.

Walau bagaimanapun, peniaga niaga hadapan dana fed tidak mahu berputus asa dengan mudah. Mereka masih menetapkan harga dalam kemungkinan hampir 64% bahawa Fed akan mula menurunkan kadar pada bulan Mac, dengan tiga pemotongan dijangka pada separuh pertama tahun ini, CME FedWatch Tool menunjukkan.

Sumber: tapak web CMEGroup

Sorotan utama senarai gaji bukan ladang dan laporan pengangguran

Pekerjaan bukan ladang yang lebih baik daripada jangkaan diterajui oleh pertumbuhan berterusan dalam sektor kerajaan, penjagaan kesihatan, pembinaan dan bantuan sosial, manakala bilangan pekerjaan dalam industri pengangkutan dan pergudangan merosot.

Laporan pekerjaan terdiri daripada dua tinjauan bulanan- tinjauan isi rumah dan pertubuhan. Yang pertama mengukur statistik tenaga buruh, seperti pengangguran mengikut ciri demografi, dan yang kedua mengukur pekerjaan bukan pertanian, jam bekerja dan pendapatan mengikut industri.

Menurut tinjauan isi rumah, bilangan orang yang tidak mempunyai pekerjaan tidak berubah pada 6.3 juta pada Disember, berbanding 5.7 juta setahun yang lalu apabila kadar pengangguran adalah 3.5%. Bilangan orang yang tidak mempunyai pekerjaan dalam jangka panjang (27 minggu atau lebih) adalah pada 1.2 juta, hampir tidak berubah tahun ke tahun, mencakupi 19.7% daripada jumlah pengangguran. Sementara itu, kadar penyertaan tenaga buruh berada pada 62.5%, dan nisbah pengangguran-penduduk pada 60.1%, kedua-duanya turun 0.3 mata peratusan bulan ke bulan. Akhir sekali, 4.22 juta orang bekerja sambilan atas sebab ekonomi, sedikit berubah dari November, manakala mereka yang bukan dalam tenaga buruh tetapi berminat untuk mencari pekerjaan meningkat lebih tinggi kepada 5.7 juta.

Tinjauan pertubuhan menunjukkan pengambilan gaji meningkat sebanyak 2.7 juta pada 2023, jauh di bawah 4.8 juta pada tahun sebelumnya. Pertumbuhan pekerjaan pada bulan Disember adalah terutamanya dalam kerajaan (52,000), penjagaan kesihatan (38,000), bantuan sosial (21,000), dan pembinaan (17,000). Sebaliknya, pekerjaan merosot dalam pengangkutan dan pergudangan (23,000), terutamanya daripada kehilangan 32,000 pekerjaan dalam kurier dan penghantar.

Purata pendapatan setiap jam untuk semua pekerja dalam senarai gaji bukan ladang sektor swasta meningkat sebanyak 15 sen atau 0.4 % kepada $34.27, tidak berubah pada bulan tersebut, manakala purata minggu kerja susut sebanyak 0.1 jam kepada 34.3 jam pada bulan Disember.

Sumber: bls.gov

Reaksi ahli ekonomi terhadap laporan kadar pengangguran

Ketua pegawai pelaburan BlackRock bagi pasaran pendapatan tetap global berkata laporan pekerjaan bulan Disember adalah petanda bahawa ekonomi AS merosot perlahan di belakang permintaan yang kukuh untuk buruh. Beliau seterusnya menyatakan bahawa nombor senarai gaji yang tinggi sudah pasti menunjukkan bahawa pasaran buruh hampir jatuh dari jurang dan sepatutnya menjadi pemeriksaan realiti bagi pelabur yang menjangkakan Fed akan mengurangkan kadar secara agresif.

Andrew Patterson, seorang ahli ekonomi kanan di Vanguard, berpendapat jalan hadapan untuk inflasi kembali ke sasaran 2% Fed kekal bergelombang dan percaya bahawa keputusan oleh pegawai bank pusat AS bila mereka harus mula mengurangkan kadar faedah akan ditarik balik ke separuh kedua 2024.

Sung Won Sohn, seorang profesor kewangan dan ekonomi di Universiti Loyola Marymount di Los Angeles, yakin bahawa pasaran buruh AS tidak seketat yang dilihat. Walaupun jumlah gaji yang kukuh pada bulan Disember, beliau masih menjangkakan Fed akan mengurangkan kadar sekurang-kurangnya dua kali pada separuh pertama 2024.

Reaksi pasaran terhadap laporan pekerjaan Disember

Pasaran saham AS mengakhiri Jumaat pertama tahun baharu dengan keuntungan kecil dalam sesi tidak menentu yang menyaksikan penanda aras saham utama berayun kedua-dua arah selepas kenaikan yang lebih tinggi -nombor gaji bukan ladang yang dijangkakan mengejutkan pasaran, mengurangkan jangkaan bahawa Fed akan mula mengurangkan kadar seawal Mac. Penanda aras juga mencatatkan kerugian mingguan pertama dalam sepuluh kerana peniaga melihat ke hadapan kepada data inflasi pengguna dan hasil pendapatan suku tahunan daripada bank-bank besar akhir minggu ini.

Dow Jones Industrial Average (DJIA) mencatatkan 0.07% atau 25.77 mata lebih tinggi untuk mengakhiri sesi Jumaat pada 37,466.11, S&P 500 meningkat 0.18% atau 8.56 mata kepada 4,697.24, dan Nasdaq 100 meningkat 0.15% atau 23.97 mata kepada 16,305.98.#PLS000#PLS000#PLS000#PLS melantun semula pada Oktober dan telah meningkat untuk beberapa bulan lepas, dengan penanda aras utama mencatatkan sepuluh pemenang mingguan berturut-turut berikutan pivot dovish daripada pembuat dasar Rizab Persekutuan. Perhimpunan mendadak kini telah mencapai titik perubahan di mana pelabur percaya pasaran terlebih beli di tengah-tengah tahap ketidaktentuan yang tinggi dalam angka ekonomi dan bagaimana Fed akan menggunakannya untuk menentukan pemotongan kadar faedah. Inilah sebabnya mengapa data inflasi dan musim pendapatan korporat akan datang lewat dalam minggu ini akan membantu menentukan arah pasaran dalam tempoh 2-3 bulan akan datang.

Dalam pasaran forex, dolar AS berakhir tidak berubah pada 102.41 berbanding rakan utamanya dalam sesi yang tidak menentu selepas laporan pekerjaan AS menunjukkan pasaran buruh yang berdaya tahan. Bagaimanapun, mata wang AS meningkat lebih daripada 1% pada minggu ini di tengah-tengah selera risiko yang lemah menjelang laporan inflasi pengguna pada hari Khamis untuk Disember. Dolar AS tidak berubah berbanding euro pada 1.0941 dan yen pada 144.59, manakala ia susut sebanyak 0.27% berbanding paun sterling untuk berakhir pada 1.2716 pada hari Jumaat.

Perhimpunan dalam dolar AS didorong oleh lantunan semula dalam hasil Perbendaharaan AS apabila peserta pasaran menurunkan jangkaan mereka terhadap kadar dan skala pemotongan kadar faedah pada 2024. Sehingga Jumaat, pedagang Dana Fed menetapkan harga dalam kemungkinan 64% bahawa pembuat dasar akan menurunkan kadar sebanyak 25 mata asas pada bulan Mac. Data inflasi Khamis mungkin mengesahkan pandangan.

Indeks dolar AS- Carta harian

Klik pautan untuk melihat carta- TradingView — Jejaki Semua Pasaran

AS Hasil Perbendaharaan berayun dengan pesat ke kebanyakannya berakhir dengan keuntungan pada hari Jumaat selepas laporan pekerjaan Disember yang kukuh diimbangi oleh bacaan sektor perkhidmatan yang lebih lemah daripada jangkaan untuk bulan yang sama. Hasil pada Nota Perbendaharaan 2 tahun susut 0.04 mata asas kepada 4.383%, hasil pada Nota T 10 tahun meningkat 4.9 mata asas kepada 4.050%, dan hasil bon Perbendaharaan 30 tahun meningkat 5.1 mata asas kepada 4.205%.

Awalnya pada hari Jumaat, hasil meningkat kepada paras tertinggi tiga minggu selepas senarai gaji bukan ladang yang lebih tinggi daripada jangkaan mengejutkan pasaran. Tetapi 30 minit ke sesi pagi, mereka merosot, dengan TNNote 10 tahun jatuh di bawah 4% selepas Institut Pengurusan Bekalan (ISM) berkata keadaan perniagaan di syarikat berorientasikan perkhidmatan jatuh ke paras terendah tujuh bulan pada 50.6% pada Disember daripada 52.7% bulan sebelumnya, manakala pertumbuhan pekerjaan dalam sektor itu merosot kepada 43.3, terendah sejak Julai 2020, daripada 50.7 dalam tempoh yang sama.

Chris Gunster, ketua pendapatan tetap di Fidelis Capital, menjangkakan turun naik selanjutnya dalam pasaran pendapatan tetap di tengah-tengah terbitan tambahan Perbendaharaan dan bon korporat dalam beberapa minggu akan datang. Beliau melihat terputusnya hubungan antara jangkaan pasaran daripada pegawai Rizab Persekutuan dan data ekonomi dan meramalkan hasil akan kekal tinggi pada masa hadapan yang boleh dijangka.

Pandangan Teknikal

Nvidia Corporation (NVDA)

Nvidia melonjak lebih tinggi pada separuh kedua minggu yang dipendekkan cuti untuk menamatkan sesi Jumaat pada $490.97. Tetapi, walaupun melantun, saham berakhir dengan kerugian mingguan sebanyak 0.86%. NVDA berada dalam keadaan menarik antara sokongan jangka terdekat pada $479.00, penutupan di bawah harga yang boleh meluncur ke arah $463.00, sokongan garis arah aliran jangka panjang dan rintangan dalam zon $502.00-$505.00 (tertinggi sepanjang masa terkini), dan penembusan corak segi tiga menaik.

Nvidia kekal menaik pada carta, dan penutupan di atas $505.00 sepatutnya memacu saham ke arah $550.00-$555.00, dengan sasaran 3-6 bulan pada $640.00-$650.00. Hanya penutupan berturut-turut di bawah $463.00 akan menafikan paparan.

Strategi:

Beli Nvidia jika ia ditutup melebihi $505.00 atau memecahkan $515.00. Letakkan henti rugi pada $495.00 dan keluar apabila harga menghampiri $550.00-$555.00. Pelabur jangka panjang boleh terus memegang saham sehingga $650.00, tetapi pastikan untuk mengekori keuntungan anda.

Kedudukan panjang juga boleh dimulakan jika harga turun kepada $465.00-$470.00, dengan berhenti dan berbalik pada $450.00 untuk sasaran keuntungan sebanyak $500.00.

Nvidia- Carta harian

Klik pautan untuk melihat carta- TradingView — Jejaki Semua Pasaran

Netflix Inc. (NFLX)

Netflix mengakhiri minggu pertama 2024 pada $474.06, turun 2.63%. Saham baru-baru ini ditarik balik daripada paras tertinggi hampir dua tahun dan sedang bergelut untuk mendapatkan semula paras sejak itu. Aliran utama kekal menaik, dengan sokongan/rintangan masing-masing pada $393.00 dan $650.00. Walau bagaimanapun, dalam tempoh terdekat, harga boleh berayun antara zon sokongan pada $445.00 dan $465.00, tahap yang baik untuk pergi membeli dan rintangan pada $485.00.

Strategy

Jalan beli dalam zon $445.00-$465.00, dengan stop-and-reverse pada $438.00, dan keluar apabila saham menghampiri rintangan jangka pendek pada $510.00-$514.00. Pedagang kedudukan boleh memulakan posisi beli jika Netflix ditutup melebihi $514.00 atau memecahkan $525.00. Berhenti pada $475.00 dan keluar apabila harga menghampiri $650.00. Pastikan untuk mengekori dagangan kedudukan anda.

Netflix- Carta harian

Klik pautan untuk melihat carta- TradingView — Jejaki Semua Pasaran