Corredores de Forex regulados por la NFA

Breve información e historia de The National Futures Association

La crisis financiera mundial de 2008 reveló algunas de las lagunas en la regulación financiera y la gestión de las empresas del sector bancario. Fue en este punto que la mayoría de los gobiernos y autoridades comenzaron a implementar medidas que ayudarían a regular y revitalizar el sistema financiero. Estados Unidos no era diferente de otros países. Un número importante de personas había perdido sus viviendas, sus ahorros e incluso sus inversiones debido a la mala gestión de las grandes entidades financieras. Después de la recesión mundial de 2008, el gobierno de EE. UU. vio la necesidad de instituir una entidad única que regulara todas las empresas de corretaje de Forex que estaban bajo la jurisdicción de los Estados Unidos. Aunque la NFA existe desde 1982, no fue hasta 2008 que el organismo asumió la responsabilidad de regular los corredores de Forex y el mercado de futuros, entre otros organismos financieros. La entidad se formó como un grupo autorregulador que ayudaría a racionalizar la industria de futuros en Estados Unidos. La sede de la NFA está ubicada en Chicago, pero la organización también tiene otra oficina en Wall Street.

Vale la pena señalar que los corredores regulados por la NFA son las únicas empresas de corretaje a las que se les permite operar en los EE. UU. Se recomienda a los corredores internacionales que puedan estar regulados por otros organismos reguladores que eviten o se les prohíba ofrecer servicios de corretaje de Forex a clientes estadounidenses. Además, se espera que todos los corredores regulados por la NFA se registren en la CFTC y, al mismo tiempo, se aseguren de cumplir con las reglas establecidas por la CFTC. Si bien se sabe que las estrictas normas y directrices establecidas por la NFA restringen la libertad de los comerciantes, mejoran enormemente su nivel de protección de los inversores. Esto se debe a que la NFA establece estándares más altos para cada corredor en un intento por garantizar que haya pocas estafas o malas prácticas llevadas a cabo por estos corredores.

Las funciones y responsabilidades de la NFA

La NFA lleva a cabo varias tareas en su intento de garantizar que los inversores estén suficientemente protegidos contra los diferentes tipos de fraude en el mercado. Una de las funciones principales del organismo regulador es proteger y promover la transparencia y la integridad de los mercados financieros estadounidenses. Dado que la inversión rápida crea una economía vibrante, el hecho de que muchas personas actúen en el mercado financiero conducirá a un crecimiento económico sólido. Sin embargo, vale la pena señalar que la NFA no sólo es responsable de la integridad de los mercados financieros sino también de los participantes en estos mercados. Dado que también son responsables de la protección de los comerciantes minoristas, deben crear reglas y regulaciones que deben seguir todos los corredores de divisas en su jurisdicción.

La concesión de licencias y la supervisión es otra función fundamental de la NFA. Para que esta entidad proteja la integridad de los mercados financieros, debe establecer reglas y asegurarse de que todos los corredores de divisas sigan y cumplan las reglas. El organismo también tiene poderes de aplicación y, a menudo, impondrá fuertes multas a cualquier empresa de corretaje que viole cualquier política o regulación que imponga la entidad. Dado que la NFA es una organización independiente, una forma de obtener sus fondos es imponiendo multas a las entidades de corretaje que no cumplan con las regulaciones establecidas. Además, cualquier corredor de divisas que incurra en malas prácticas financieras o que estafe a sus clientes deberá pagar fuertes multas.

Si bien la necesidad de generar fondos mediante sanciones e imposición de multas puede parecer una de las formas principales a través de las cuales la organización recauda fondos, el regulador de la NFA no impone sanciones ni multas al azar. Una de las funciones principales de la NFA es garantizar que los corredores de divisas y otras entidades financieras reciban educación sobre algunas de las mejores y más éticas prácticas financieras. Por ejemplo, la NFA lleva a cabo varios programas cuyo objetivo es educar tanto a los comerciantes como a los corredores sobre las plataformas comerciales en constante cambio. Además, la NFA también está dispuesta a trabajar con todos los corredores bajo su paraguas para garantizar que cumplan con las regulaciones establecidas antes de que se impongan sanciones.

Cualquier miembro que desee unirse a la NFA deberá pasar por una evaluación exhaustiva antes de registrarse. Dado que la integridad es la piedra angular de los principios de la NFA, cualquier miembro potencial tendrá que pasar por verificaciones de antecedentes tanto profesionales como personales. Esto incluye todas las empresas de corretaje de divisas e incluso los miembros individuales del personal que trabajan en sus instalaciones. Cualquier persona que desee registrarse como individuo también deberá pasar varios exámenes para establecer su nivel de competencia.

La NFA también establece reglas estrictas de cumplimiento y utiliza su autoridad de aplicación para garantizar que se sigan. Si un miembro de la NFA viola algunas de las reglas, hay varias acciones disciplinarias que el organismo puede establecer, estas incluyen

1. Expulsión
2. Suspensión por un breve período
3. Prohibición de asociarse con otros miembros
4. Censura
5. Reprimenda
6. Multas de hasta $250,000

Requisitos para ser un corredor regulado por la NFA

Entonces, ¿qué se necesita para convertirse en un corredor regulado por la NFA en los EE. UU.? Se sabe que las autoridades reguladoras de Forex de EE. UU. tienen reglas y condiciones estrictas, especialmente para empresas o individuos que deseen iniciar una empresa de corretaje. Como se indicó anteriormente, estas condiciones pueden parecer demasiado estrictas, pero están ahí para garantizar que los inversores estén suficientemente protegidos y no sufran estafas o malas prácticas que son comunes en la mayoría de las jurisdicciones.

1. Requisitos de capital – Se sabe que los corredores de EE. UU. tienen algunos de los requisitos de capital mínimo más altos del mundo. Se espera que los corredores regulados por la NFA en Estados Unidos mantengan más de 20 millones de dólares en reservas de capital. La principal razón detrás de esto es garantizar que la posición de cada corredor esté garantizada y que cualquier solicitud de retiro realizada pueda procesarse rápidamente. Ha habido casos, en otras jurisdicciones, en los que los corredores de divisas no han podido cumplir con los requisitos de retiro de sus clientes. En tal caso, la confianza de los inversores en el mercado se ve muy erosionada.
2. Reglas FIFO – FIFO significa la regla de primero en entrar, primero en salir. Según esta regla, el organismo regulador exige que un comerciante liquide su primera operación cuando tiene varias operaciones abiertas en un par de divisas. Dado que esta regla se aplica a los miembros de la NFA, esencialmente significa que todos los corredores de Forex en los EE. UU. deben seguir esta regla.
3. Leverage: el apalancamiento es una herramienta útil que los operadores pueden utilizar para maximizar sus ganancias al operar, pero también puede magnificar sus pérdidas si no se usa correctamente. La NFA exige que todas las empresas de corretaje del mercado tengan un límite de aproximadamente 1:50 cuando se trata de apalancamiento en el mercado de divisas. Sin embargo, debe tener en cuenta que los brokers europeos no tienen tales restricciones e incluso pueden aplicar un apalancamiento de hasta 1:2000.
4. Hedging : esto no está permitido en los EE. UU. y todos los corredores de divisas de la región tienen instrucciones de evitar que los operadores realicen estrategias de cobertura en el mercado de divisas. Si un comerciante implementa con éxito esta estrategia, las ganancias que se acumulen de la operación no se reconocerán en la cuenta.
5. Órdenes Stop and Limit – Estados Unidos suspendió el uso de la orden stop-loss en favor de la forma de ejecución OCO (Order-Cancels-Order). Esto es especialmente adecuado para cualquier operación que tenga una orden pendiente.

Cómo determinar si un corredor está regulado por la NFA

A diferencia de la mayoría de los organismos reguladores de todo el mundo, la NFA permite que cualquier comerciante o miembro del público revise el estado de membresía de un corredor. Esto ayuda a determinar si ese miembro está al día o tiene una buena relación profesional con el regulador. Puede hacerlo fácilmente desde el sitio web de la NFA, donde un inversor puede verificar la posición del corredor utilizando el nombre de la firma de corretaje, el número de identificación de la NFA o incluso el nombre de su grupo. Obtener el número de identificación de un corredor regulado por la NFA es relativamente fácil. Todos los miembros de la NFA deben indicar sus números de identificación en sus respectivos sitios web para promover la integridad. Los resultados mostrarán si el corredor está aprobado por la NFA y si está al día con otras entidades relacionadas.

Brókers NFA mejor valorados del mercado Forex

FXCM

Forex Capital Markets se fundó en 1999 como una empresa de corretaje de divisas en los EE. UU. y fue una de las primeras empresas de divisas en estar en la frontera del comercio en línea. Su sede está en Nueva York, pero la empresa tiene varias oficinas más pequeñas en el Reino Unido, Italia e incluso Francia, entre otros. También cotiza en bolsa en el Nasdaq y ha figurado como una de las empresas de más rápido crecimiento durante tres años consecutivos. La revisión de FXCM muestra que está regulado por la NFA y otros organismos reguladores en jurisdicciones extranjeras, lo que lo convierte en un corredor de divisas confiable.

Oanda

Esta es una empresa de servicios financieros ampliamente conocida por sus operaciones con Forex, CFD y creadores de mercado. La empresa existe desde hace más de 20 años ya que se constituyó en 1996 en Nueva York aunque la firma tiene presencia en otros mercados como Canadá, Asia y Europa. Fue una de las empresas pioneras en ofrecer información gratuita sobre tipos de cambio de divisas a través de Internet. Actualmente, se sabe que es una de las bases de datos de tipos de cambio de divisas más grandes y confiables, ya que maneja más de 1 millón de consultas de divisas cada día. Al ser una firma de corretaje regulada por la NFA, puede confiar con seguridad en Oanda para ofrecerle excelentes servicios sin temor a estafas u otras malas prácticas financieras que son comunes en el comercio de divisas.

Nadex

Esta es una bolsa de derivados ubicada en Chicago. Es adecuado para un número selecto de comerciantes minoristas, ya que ofrece productos de riesgo relativamente pequeño. Sin embargo, forma parte del grupo IG, que es una empresa financiera internacional con una capitalización de mercado de aproximadamente 2.200 millones de libras esterlinas. Tiene su sede en EE. UU. a pesar de que también ofrece opciones binarias. Los operadores de Nadex pueden acceder a más de 2400 opciones binarias para algunos de los instrumentos financieros comunes, como índices, divisas e incluso materias primas. Dado que está regulado por la NFA, puede estar seguro de que es un corredor de divisas más confiable que los que se encuentran en otras jurisdicciones del mundo.