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在年初走势不明朗之后，美国股市以强劲表现结束2023年，三大主要股指中有两项收于历史高位。若历史趋势能够说明前一年的走势如何影响下一年的表现，那么大多数分析师认为，强劲涨势很可能延续至2024年。通常始于2023年下半年的强劲行情由科技板块领涨，当时市场同时面临衰退担忧、地缘政治紧张局势，以及受数十年来高利率推动而飙升的美国国债收益率。
2023年初，很少有分析师预期美国市场在年底前能有如此强劲的表现。通胀飙升、利率高企、区域银行业危机、衰退担忧、债券投资组合价值大幅缩水、加密货币投资亏损不断扩大，以及俄乌战争，都让投资者在上半年保持警惕。然而，随着时间推移，通胀稳步回落已日益明朗；与此同时，紧俏的劳动力市场支撑了稳健的消费者支出，推动美国经济增长。2023年的最后一个交易日——星期五——收盘钟声响起时，标普500指数全年上涨24.23%，收于4,769.83点，距离其4,796.56点的历史收盘高位和2021年创下的4,808.93点历史最高位仅一步之遥。另一方面，由30只成分股组成的道琼斯工业平均指数上涨13.71%，收于37,689.54点；纳斯达克100指数则是2023年三大股指基准中表现最佳的指数，上涨53.81%，收于16,825.93点。
2023年各板块表现及表现最佳的股票
纳斯达克100指数在2023年上涨超过50%，大幅领先另外两大主要指数。因此，科技行业以56.4%的涨幅成为表现最佳的行业并不令人意外，其次是上涨54.4%的通信服务板块。标普500指数的11个板块中，有8个在2023年取得正回报；另外3个板块——必需消费品、能源和公用事业——则以亏损收官。
来源：MarketWatch
2023年表现最佳的十只股票由芯片制造商英伟达（NVDA）领跑，该股上涨239%。公司推出了一系列产品，进一步巩固了其在人工智能（AI）领域的地位。其他表现出色的股票包括Meta Platforms Inc.、Royal Caribbean Group、Builders Firstsource Inc.、Uber Technologies Inc.、Carnival Corp、Advanced Micro Devices Inc.、PulteGroup Inc.、Palo Alto Networks和Tesla Inc。
与此同时，Broadcom Inc.在12月大幅上涨，股价环比上涨超过20%；在这家半导体巨头公布强劲的第四财季业绩后，其全年涨幅达到100%。分析师认为，该公司收购VMware并推出人工智能（AI）网络芯片，很可能使其2024年的收入翻倍。
2023年表现最佳的标普500成分股
来源：MarketWatch
2024年市场展望
大多数经济学家和分析师预计，美国股市将延续去年的涨势。这一分析基于历史股市趋势：数据显示，强劲的年度表现通常会在前一年涨势的推动下延续至下一年。LPL Research分析了自1950年以来的数据，发现标普500指数在某一年上涨20%后，80%的情况下都会在次年平均再上涨10%。
在经济方面，消费者通胀正在回落，就业增长依然稳健，消费者支出保持稳定，这些因素均利好股票。此外，市场预计美联储将于2024年第二季度开始降息，推动投资者从固定收益证券转向股票等风险资产。根据CME FedWatch Tool，交易者认为2024年降息五次的概率超过50%；到年底，基准联邦基金利率将降至4.00%-4.25%。
来源：cmegroup网站
据Forbes Advisor称，分析师预计标普500指数成分股公司2024年的盈利将增长11.6%，该基准指数的平均目标价为5,029点，较12月29日收盘价上涨5.45%。
谈到分析师在2024年看好的个股，英伟达再次成为大多数分析师的首选，这得益于其对2024财年第四季度及今年剩余时间给出的又一份创纪录展望。其他受到分析师关注、潜力最大的股票包括——
来源：MarketWatch
技术分析
道琼斯E-Mini期货（YM）
道琼斯E-Mini期货显示，元旦首个交易日的常规交易时段开盘前可能低开；该期货周五收于38,012点，与前一交易日持平。不过，主要趋势仍看涨，中长期涨幅可能延伸至40,100-40,600点。短期阻力位在38,100点，若收盘站上该水平，应有助于股指期货重拾看涨动能，并推动其突破40,000点。长期支撑位在33,250点上方，该支撑由连接2022年和2023年10月低点的趋势线形成；只要道琼斯期货维持在该水平上方，主要上升趋势就仍然完好。
不过，股指期货正在形成双顶看跌反转形态，颈线位于37,390点。若收盘跌破该水平，期货可能下探至36,700-36,800点；该区间是由2021年高点构成的支撑位。
交易策略
若道琼斯E-Mini期货收盘站上38,100点，可建立多头头寸。将止损设在37,900点，并在股指期货接近40,000点时平仓。确保为多头交易设置移动止损。若股指期货回落至36,700-36,800点，也可做多；将止损设在36,500点，目标位为38,000-38,100点。
反之，波段交易者可在道琼斯期货收盘跌破37,390点时建立空头头寸。将止损设在38,200点，目标位为36,800点。
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标普500 E-Mini期货（ES）
标普500 E-Mini期货周五收于4,820点，当日下跌0.25%。2024年的首个交易日，该股指期货以4,818点开盘，随后在开盘钟声响起前跌破4,808点的短期支撑位。主要看涨趋势仍然完好，长期支撑位在4,250点上方，阻力位位于5,450-5,500点区间，其后是6,300-6,400点区间。
过去几个交易日，标普500期货多次从4,800-4,830点附近回落，形成双顶反转形态，短期支撑位在4,750点。若收盘跌破该水平，可能进一步下跌，基准股指期货或将下探至4,580-4,660点。上行方面，若收盘站上4,830点，可能带来短期反弹，股指期货目标位为4,950点。
交易策略
若标普500期货收盘站上4,830点或突破4,850点，可建立多头头寸；将止损设在4,780点，目标位为4,950点。长期投资者可继续持有股指期货，较大的目标位为5,450-5,500点，其后是6,300-6,400点。确保为长期交易设置移动止损。若标普500期货回落至4,580-4,600点支撑区，也可建立多头头寸。将止损设在4,540点，并在股指期货接近4,800点时平仓。
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纳斯达克100 E-Mini期货（ES）
纳斯达克100 E-Mini期货周五收于17,023.50点，当日下跌0.39%。该股指期货在2024年的首个交易日小幅低开，报17,019点，此后在开盘钟声响起前下跌超过1%。长期上升趋势仍然完好，支撑位在15,100点，阻力位在22,300点。
短期内，价格可能接近16,660-16,770点的支撑区，该区间或是建立新多头头寸的良好位置。不过，若跌破该区间，跌势可能进一步延伸至15,900-16,100点。上行方面，如果纳斯达克100 E-Mini期货收盘突破近期高点，涨幅可能延伸至17,450点。
交易策略
波段交易者可在股指期货飙升至17,200点上方时建立多头头寸，将止损设在17,050点，目标位为17,450点。下行方面，若纳斯达克100 E-Mini期货收盘跌破16,650点或跌穿16,600点，可建立空头头寸，并将止损反手位设在16,800点，目标位为16,100-16,200点。确保为空头交易设置移动止损。
若股指期货收盘站上17,450点，长期投资者可做多。将止损设在17,000点，并在期货接近22,000点时平仓。若纳斯达克100期货回落至16,050-16,100点，也可建立多头头寸。将止损设在15,700点，止盈目标为17,100点。确保采用移动止盈。
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