ASIC विनियमित फ़ॉरेक्स ब्रोकर

भरोसेमंद फ़ॉरेक्स ब्रोकर: ASIC का इतिहास

1991 में जब ASIC पहली बार बना, तो यह उस समय के ASC अधिनियम के तहत लागू हुआ और इसे केवल Australian Securities Commission के नाम से जाना जाता था। हालाँकि, बाद में 1998 में जब अधिनियम में संशोधन किया गया, तो इसे संघीय स्तर पर ग्राहकों, लेनदारों और निवेशकों की सुरक्षा का दायित्व दिया गया। ASC का गठन इसलिए किया गया था ताकि यह ऑस्ट्रेलिया के कॉर्पोरेट नियामकों का विलय कर सके और National Companies and Securities Commission तथा राज्यों और क्षेत्रों के Corporate Affairs कार्यालयों, दोनों की भूमिका निभा सके। आज जिस Australian Securities & Investments Commission (ASIC) की हम बात करते हैं, उसका उद्घाटन 1 जुलाई, 1998 को Wallis Inquiry के बाद हुआ था। इसके बाद, ASIC सुपरएनुएशन, बीमा और डिपॉज़िट लेने से जुड़े मामलों में उपभोक्ताओं की सुरक्षा के लिए ज़िम्मेदार था। हाल के वर्षों में, आयोग के सामने और भी बड़े मामले आए हैं—उदाहरण के लिए, 2002 में क्रेडिट और 2009 में इसने देश के स्टॉक एक्सचेंज की ज़िम्मेदारी संभाली। 90 के दशक में उद्घाटन होने के बावजूद, स्टॉक एक्सचेंज में आयोग की मौजूदगी का असर हाल ही में, 2009 में ही महसूस किया गया। ASIC ऑस्ट्रेलियाई वित्तीय सेवा लाइसेंसिंग के तहत व्यवसायों के सभी रिकॉर्ड और सूची रखता है।

ब्रोकर ASIC विनियमन क्यों चुनते हैं

कई शीर्ष ब्रोकरिंग फर्मों को उनकी लाइसेंसिंग एजेंसी के रूप में ASIC से मान्यता प्राप्त है। इस पसंद के कई कारण हैं। ऑस्ट्रेलियाई फ़ॉरेक्स बाज़ार में संभावित ट्रेडरों और निवेशकों के लिए अपार संभावनाएँ हैं, और ASIC का उनके निवेश की सुरक्षा का अच्छा रिकॉर्ड है। जो कंपनियाँ आकर्षक ऑस्ट्रेलियाई बाज़ारों में मुनाफ़ा कमाना चाहती हैं, उनके लिए ASIC के विनियमन के तहत होना एक पूर्वशर्त है। इसके अलावा, एक अन्य प्रमुख कारण यह हो सकता है कि दुनिया के अन्य वित्तीय बाज़ार नियामकों, जैसे CFTC, FCA और NFA, की तुलना में ASIC के कानून और नियम कुछ कम सख्त हैं। साथ ही, ASIC ट्रेडरों पर अधिक प्रतिबंध नहीं लगाता, जिससे उन्हें अपनी पसंद के तरीके से ट्रेड करने की पर्याप्त गुंजाइश मिलती है।

नियामक और ट्रेडर के बीच संबंध

ASIC को ग्राहक-अनुकूल संस्था के रूप में अपनी प्रतिष्ठा के लिए जाना जाता है, जो अपने सभी ग्राहकों को सर्वोत्तम सेवाएँ सुनिश्चित करने के लिए प्रतिबद्ध है। ASIC उपभोक्ताओं, विशेषकर ब्रोकरों के बीच, उनका भरोसा जीतने की कोशिश करता है। ASIC उपभोक्ताओं, विशेषकर व्यक्तिगत निवेशकों, को अस्थिर बाज़ारों से बचाकर उनमें जागरूकता पैदा करने के लिए लगातार काम करता है। ASIC दुनिया के उन कुछ वित्तीय नियामकों में से है जो यह सुनिश्चित करते हैं कि उनके ग्राहक वित्तीय निवेश के क्षेत्र और फ़ॉरेक्स बाज़ारों में लेन-देन करने के तरीकों के बारे में शिक्षित हों। आयोग सलाह और ऑनलाइन संसाधन उपलब्ध कराता है, उदाहरण के लिए MoneySmart कार्यक्रम नाम का एक निःशुल्क वित्तीय मार्गदर्शन पोर्टल, जो निवेशकों को मुनाफ़ा अधिकतम करने के विभिन्न तरीकों की जानकारी देता है और उन्हें उनसे अवगत रखता है। इसके अलावा, आयोग निष्क्रिय खातों, दावा न किए गए बीमा फंड या वार्षिकी में खोई हुई राशि वापस पाने में सहायता जैसी अन्य सेवाएँ भी प्रदान करता है। यह ट्रेडरों को दिवालिया होने और धोखेबाज़ों से बचाता है और ट्रेडिंग शुरू करने से पहले उन्हें उन कार्यप्रणालियों से परिचित कराता है जिनके बारे में उन्हें जानना आवश्यक है। ASIC यह सुनिश्चित करने के लिए प्रतिबद्ध है कि उसके अधिकार-क्षेत्र में केवल लाइसेंस प्राप्त ब्रोकर ही काम कर सकें, ताकि यदि दिवालिया ब्रोकरों के कारण पैसा खो जाए, तो आयोग व्यक्तिगत निवेशकों को उनकी धनराशि वापस पाने में मदद करे और ऐसी घटनाओं से बचाए। आयोग की नीति में, ब्रोकरों और उनके ग्राहकों के बीच संबंधों से जुड़ी शिकायतों को स्वीकार नहीं किया जाता, हालाँकि यह अपने नियमों और विनियमों का अनुपालन न करने पर दोनों के विरुद्ध कार्रवाई करता है। इसलिए, यदि कोई समस्या हो, तो शिकायत करने वाले पक्ष को सलाह दी जाती है कि पहले समस्या के बारे में ब्रोकरिंग फर्म से संपर्क करे, ताकि ASIC को शिकायत भेजने से पहले ब्रोकर उसे सुलझा सके। यह EU कानूनों के अनुसार है, जिनमें कहा गया है कि यदि ग्राहक ब्रोकर के साथ समस्या का समाधान नहीं कर पाता, तो वह किसी वित्तीय लोकपाल से संपर्क कर सकता है या दूसरे विकल्प का सहारा ले सकता है।

ASIC की ज़िम्मेदारियाँ

1. आयोग देश में स्टॉक और फ़ॉरेक्स बाज़ारों, निवेश, बीमा कंपनियों और क्रेडिट कंपनियों से जुड़ी सभी फर्मों का प्रभारी है।
2. ASIC यह सुनिश्चित करता है कि सभी ब्रोकरों के पास कानून के अनुसार जारी किए गए लाइसेंस हों।
3. ASIC यह सुनिश्चित करता है कि फ़ॉरेक्स कारोबार निष्पक्ष और पारदर्शी ढंग से चलाया जाए और मंत्री को यह सिफ़ारिशें देता है कि किन व्यवसायों को अधिकृत किया जाए।
4. वित्तीय नियामक होने के नाते, ASIC यह सुनिश्चित करता है कि ग्राहकों और व्यक्तिगत निवेशकों की सुरक्षा के लिए वित्तीय लेन-देन निष्पक्ष, कुशल और पारदर्शी हों।
5. आयोग के पास विनियमों की एक विस्तृत नियमावली है, जिसका उद्देश्य यह सुनिश्चित करना है कि उसके अधीन ब्रोकर धोखाधड़ी वाली गतिविधियों में शामिल न हों।
6. यह एजेंसी समय-समय पर अपनी निगरानी वाले सभी ब्रोकरों पर कड़ी नज़र रखती है और सख्त नियमों से विचलित होने के आरोपों की जाँच करने में संकोच नहीं करती।
7. ASIC ब्रोकर एक समान निर्देशों के समूह का पालन करते हैं, क्योंकि एक केंद्रीकृत नियामक ढाँचा सभी ब्रोकरों को मार्गदर्शन और सिफ़ारिशें देता है।
8. ASIC फ़ॉरेक्स ब्रोकरेज विनियमों के वैश्विक मानकों के अनुरूप काम करता है। ASIC-विनियमित फ़ॉरेक्स ब्रोकरों के पास हर समय परिचालन पूंजी के रूप में कम से कम $1 मिलियन होना आवश्यक है। ऑस्ट्रेलियाई फ़ॉरेक्स ब्रोकरों से अपेक्षा की जाती है कि वे टियर-1 बैंकों के साथ काम करें, ताकि उनके ग्राहकों की धनराशि अलग-अलग अकाउंट में रखी जाए, जिनका उपयोग ब्रोकर अपनी व्यावसायिक गतिविधियों के लिए नहीं कर सकता।
9. नियामक के पास निवेशक मुआवज़ा योजना भी है, जो किसी ब्रोकर के दिवालिया होने की स्थिति में उसके ग्राहकों की धनराशि की सुरक्षा सुनिश्चित करती है।

2009 में, ASIC ने वित्तीय बाज़ारों के प्रति अपने दृष्टिकोण में बड़ा बदलाव किया। उसने फ़ॉरेक्स ब्रोकरों और ऑस्ट्रेलियाई शेयर बाज़ारमें काम करने वाली कंपनियों की कार्यप्रणाली में संशोधन शुरू किए। ASIC ने वित्तीय बाज़ारों में शामिल निगमों द्वारा वैश्विक मानकों के तहत आवश्यक सख्त नियमों का पूरी तरह पालन सुनिश्चित करने के लिए नए नियामक दिशानिर्देश अपनाए। निवेशकों के हितों की सुरक्षा और उन्हें सुरक्षित रखने के अपने रिकॉर्ड के कारण, ASIC अंतरराष्ट्रीय व्यापार में अत्यधिक प्रतिष्ठित एजेंसियों में से एक है। 2010 से ASIC के दायित्व का विस्तार कर इसमें फ़्यूचर्स बाज़ार, डेरिवेटिव और घरेलू लाइसेंस प्राप्त इक्विटी की निगरानी भी शामिल की गई। ASIC-विनियमित ब्रोकरों को नियंत्रित करने वाले नियम ASIC के अनुसार, उसके अधिकार-क्षेत्र में काम करने की इच्छा रखने वाले सभी फ़ॉरेक्स ब्रोकरों के पास Australian Financial Services (AFSL) द्वारा जारी वैध लाइसेंस होना चाहिए, जिससे वे सीधे नियामक के अधिकार-क्षेत्र में आ जाते हैं। ASIC यह सुनिश्चित करता है कि Australian Securities and Investments Commission Act (2001) के सभी कानूनों की व्याख्या सरकारी नीतियों के अनुरूप की जाए, ताकि बाज़ार अपनी अखंडता बनाए रख सकें। ASIC Act, Insurance Contracts Act (1984) और National Consumer Credit Protection Act (2009) के साथ-साथ लागू होता है। ASIC के कर्तव्यों और ज़िम्मेदारियों में ये अधिकार शामिल हैं।

1. कंपनियों के साथ-साथ निवेश योजनाओं को लाइसेंस देना
2. घरेलू क्रेडिट लाइसेंस देना
3. लिक्विडेटरों और वित्तीय ऑडिटरों का पंजीकरण करना
4. कंपनियों, वित्तीय सेवाओं और क्रेडिट-लाइसेंस प्राप्त व्यक्तियों से संबंधित रजिस्टर जनता के लिए उपलब्ध रखना
5. बाज़ार की अखंडता बनाए रखना
6. धोखाधड़ी के मामलों या संदेह को कम करने के लिए जाँच करना और कंपनियों से संबंधित दस्तावेज़ तथा रिकॉर्ड उपलब्ध कराने की माँग करना
7. व्यक्तियों को क्रेडिट और वित्तीय सेवाओं में लेन-देन करने से निलंबित करना
8. कुछ मामलों में अदालतों से मुकदमा चलाने और दंड देने का अनुरोध करना

ASIC के अधीन ब्रोकर से क्या अपेक्षा करें

सभी ट्रेडर्स से अपेक्षा की जाती है कि वे पैसे डिपॉज़िट करने या ट्रेडिंग शुरू करने से पहले यह सुनिश्चित करके अपने निवेश की सुरक्षा करें कि उनका ब्रोकर प्रामाणिक और विश्वसनीय है। कई ब्रोकर धोखाधड़ी और घोटालों में शामिल रहने के लिए अपने लाइसेंस होने के बारे में बेईमानी करते हैं। ऑस्ट्रेलिया में स्थित होने का दावा करने वाले किसी भी ब्रोकर के मामले में, ट्रेडर को यह सुनिश्चित करना चाहिए कि उसे वित्तीय सेवाओं से लाइसेंस प्राप्त है और ब्रोकरेज फर्म वास्तव में ASIC के रिकॉर्ड और सूचियों में शामिल है। ऑस्ट्रेलिया में ASIC के तहत आने वाले हर ब्रोकर के पास एक विशिष्ट ऑस्ट्रेलिया फ़ाइनेंशियल सर्विसेज़ लाइसेंस नंबर होता है, जिसे ASIC की आधिकारिक वेबसाइट पर जाँचकर सत्यापित किया जा सकता है। अगर ब्रोकर यह जानकारी देने से इनकार करता है, तो ट्रेडर को अत्यधिक सावधानी बरतनी चाहिए। ASIC के दिशानिर्देशों के अनुसार, माँगे जाने पर ब्रोकर के बारे में सभी जानकारी ट्रेडर्स को उपलब्ध करानी आवश्यक है। ASIC अपनी कंपनी के रिकॉर्ड में अपने विनियमन के अंतर्गत आने वाले सभी सदस्यों के बारे में कुछ पृष्ठभूमि जानकारी भी उपलब्ध कराता है। इससे ट्रेडर्स को उनके साथ ट्रेडिंग करने का निर्णय लेने से पहले ब्रोकर के बारे में पर्याप्त जानकारी जुटाने में मदद मिलती है।

ASIC-विनियमित फ़ॉरेक्स ब्रोकर्स के सामने आने वाली चुनौतियाँ

ASIC को चुनौतियों का सामना करना पड़ता है और यह विवादों से भी अछूता नहीं रहा है। उद्योग के कई खिलाड़ियों ने ASIC की व्यापक कमियों की आलोचना की है। कहा जाता है कि कंपनी की गलत गतिविधियों की निगरानी के लिए आवश्यक उपाय लागू न कर पाने के कारण ASIC ने Storm Financial के पतन में भूमिका निभाई। ऑस्ट्रेलिया की फ़ेडरल कोर्ट ने शुरुआती अदालती कार्यवाही के दौरान इन आरोपों को खारिज कर दिया था, फिर भी लापरवाही के आरोपों को लेकर संबंधित अधिकारियों और ग्राहकों ने ASIC को सवालों के घेरे में रखा है; इन आरोपों के अनुसार, इस लापरवाही से बाज़ार को कुछ नुकसान हुआ। हालाँकि, फ़ॉरेक्स बाज़ार को विनियमित और उसकी निगरानी करने के मामले में, आयोग ग्राहकों के निवेश की सुरक्षा और अपने देश में फ़ॉरेक्स बाज़ार की विश्वसनीयता बनाए रखने को लेकर सतर्क है और ब्रोकर्स द्वारा की जाने वाली किसी भी संदिग्ध गतिविधि को बर्दाश्त नहीं करता। आयोग की कार्यप्रणाली इस बात को स्पष्ट करती है कि उसके अधिकार क्षेत्र में काम जारी रखने की इच्छा रखने वाली कंपनियों को किस तरह व्यवहार करना चाहिए। इसकी कार्यप्रणाली को आम तौर पर अपडेट किया जाता है और इसमें बताया जाता है कि बाज़ार में सभी लेन-देन कैसे किए जाने चाहिए।

लोकप्रिय ASIC-विनियमित ब्रोकर्स के उदाहरण

XM फ़ॉरेक्स ब्रोकर ASIC के विनियमन के तहत ऑस्ट्रेलिया में स्थित है। XM Broker में तीन प्रकार के अकाउंट उपलब्ध हैं: MICRO, STANDARD और XM ZERO। इनके स्प्रेड काफ़ी कम हैं और लीवरेज भी लचीला है, जो अधिकतम 1:500 तक जाता है। XM ब्रोकर MT4/MT5 प्लेटफ़ॉर्म पर ट्रेड किए जा सकने वाले 250 से अधिक अलग-अलग इंस्ट्रूमेंट उपलब्ध कराता है। इनमें फ़ॉरेक्स ट्रेडिंग, क्रिप्टोकरेंसी और कई तरह के CFD शामिल हैं, लेकिन ये इन्हीं तक सीमित नहीं हैं।