En İyi NFA Düzenlenmiş Forex Brokers

Ulusal Vadeli İşlemler Derneği’nin Kısa Bilgileri ve Tarihi

2008 Küresel Finansal Krizi, bankacılık sektöründeki şirketlerin finansal düzenlemesi ve yönetiminde bazı boşlukları ortaya çıkardı. Bu noktada, çoğu hükümet ve politika yapıcı finansal sistemi düzenlemeye ve yeniden canlandırmaya yardımcı olacak önlemler almaya başladı. ABD diğer ülkelerden farklı değildi. Büyük finansal kuruluşların zayıf yönetimi nedeniyle önemli sayıda insan evlerini, tasarruflarını ve hatta yatırımlarını kaybetmişti. 2008’deki küresel durgunluktan sonra ABD hükümeti, ABD’nin yargı yetkisi altındaki tüm forex aracılık şirketlerini düzenleyecek tek bir varlık başlatma ihtiyacını gördü. NFA 1982’den beri var olmasına rağmen, sadece 2008’de organın forex brokerlerini ve diğer finansal kuruluşlar arasında vadeli işlem piyasasını düzenlemekten sorumlu hale getirildi. Varlık, ABD’deki vadeli işlem endüstrisini kolaylaştırmaya yardımcı olacak kendi kendini düzenleyen bir grup olarak kuruldu. NFA’nın merkezi Chicago’da bulunuyor, ancak organizasyonun Wall Street boyunca başka bir ofisi var.

NFA tarafından düzenlenen brokerlerin ABD’de faaliyet göstermesine izin verilen tek aracılık şirketleri olduğunu belirtmek gerekir. Diğer düzenleyici kurumlar tarafından düzenlenebilecek uluslararası brokerlerin ABD müşterilerine forex aracılık hizmetleri sunmaları için uzaklaşmaları/yasaklanması önerilmektedir. Ayrıca, NFA tarafından düzenlenen herhangi bir broker’ın CFTC’ye kayıt yapması ve aynı zamanda CFTC tarafından belirlenen kurallara uymalarını sağlar. NFA tarafından belirlenen katı kurallar ve yönergelerin tüccarların özgürlüğünü azalttığı bilinmekle birlikte, yatırımcı koruma düzeylerini artırırlar. Bunun nedeni, NFA’nın bu brokerler tarafından gerçekleştirilen az sayıda dolandırıcılık veya yanlış uygulama olmasını sağlamak için her bir komisyoncu için daha yüksek standartlar belirlemesidir.

NFA’nın rolleri ve sorumlulukları

NFA, yatırımcıların piyasadaki farklı sahtekarlık türlerinden yeterince korunmasını sağlamak için teklifinde birkaç görev yapmaktadır. Düzenleyici organın temel rollerinden biri, ABD finansal piyasalarının şeffaflığını ve bütünlüğünü korumak ve teşvik etmektir. Hızlı yatırım canlı bir ekonomi yarattığından, birçok kişinin finansal piyasada performans göstermesi sağlam ekonomik büyümeye yol açacaktır. Bununla birlikte, NFA’nın sadece finansal piyasaların bütünlüğünden değil, aynı zamanda bu pazarlardaki piyasa katılımcılarından da sorumlu olduğunu belirtmek gerekir. Perakende tüccarlarının korunmasından da sorumlu oldukları için, yargı yetkilerindeki tüm forex brokerlerinin takip etmeleri için kurallar ve düzenlemeler oluşturmaları gerekir.

Lisans ve denetim NFA’nın bir başka kritik rolüdür. Bu kuruluşun finansal piyasaların bütünlüğünü korumak için, kurallar geliştirmeleri ve tüm forex brokerlerinin kuralları takip etmelerini ve kurallara uymalarından emin olmaları gerekir. Organın aynı zamanda icra yetkileri vardır ve işletmenin verdiği herhangi bir politika veya düzenlemeyi ihlal eden herhangi bir aracılık şirketi için genellikle ağır para cezaları verecektir. NFA bağımsız bir kuruluş olduğundan, fonlarını almanın bir yolu, belirlenen düzenlemelere uymayan aracılık kuruluşlarına para cezası vermektir. Buna ek olarak, finansal kötü uygulamalarla uğraşan veya müşterilerine dolandırıcılık yapan herhangi bir forex komisyoncusu ağır para cezalarıyla uygulanır.

Cezalar yoluyla fon üretme ve para cezası verme ihtiyacı, kuruluşun fon toplama yollarından biri gibi görünebilir, NFA regülatörü penaltiklikler ve finansmanlar nadiren uygulanmaz. NFA’nın temel rollerinden biri, forex brokerlerinin ve diğer finansal kuruluşların en iyi ve en etik finansal uygulamalardan bazıları üzerinde eğitilmesini sağlamaktır. Örneğin, NFA, sürekli değişen ticaret platformlarında hem tüccarları hem de brokerleri eğitmeyi amaçlayan çeşitli programlar yürütür. Ayrıca, NFA, herhangi bir yaptırım uygulanmadan önce belirlenen düzenlemelere uyduklarından emin olmak için şemsiyesi altındaki tüm brokerlerle birlikte çalışmaya isteklidir.

NFA’ya katılmak isteyen herhangi bir üyenin kayıtlı olmadan önce kapsamlı bir taramadan geçmesi gerekecektir. Dürüstlük NFA ilkelerinin temel taşı olduğundan, herhangi bir potansiyel üyenin hem profesyonel hem de kişisel arka plan kontrollerinden geçmesi gerekecektir. Bu, tüm forex aracılık şirketlerini ve hatta tesislerinde çalışan bireysel personel dahildir. Bir birey olarak kayıt olmak isteyen herhangi bir kişinin, yeterlilik düzeylerini belirlemek için birkaç sınavdan geçmek zorunda kalacaktır.

NFA ayrıca katı uyumluluk kuralları belirler ve aynı şeyi takip etmesini sağlamak için icra makamını kullanır. NFA’nın bir üyesi bazı kuralları ihlal ederse, vücudun belirleyebileceği birkaç disiplin eylemi vardır, bunlar arasında

1. sınır dışı etme
2. Küçük bir dönem için süspansiyon
3. Diğer üyelerle ilişkilendirmenin yasaklanması
4. sansür
5. kınama
6. 250.000 dolara kadar para cezası

NFA tarafından düzenlenen bir komisyoncu olma gereksinimleri

Peki ABD’de NFA tarafından düzenlenen bir komisyoncu olmak için neye ihtiyacınız var? ABD forex düzenleyici makamlarının, özellikle bir aracılık firması kurmak isteyen şirketler veya bireyler için katı kurallara ve koşullara sahip oldukları bilinmektedir. Yukarıda belirtildiği gibi, bu koşullar çok katı görünebilir, ancak yatırımcıların yeterince korunmasını ve çoğu yargı alanında yaygın olan dolandırıcılık veya yanlış uygulama yaşamamasını sağlamak için oradalar.

1. Sermaye Gereksinimleri – ABD’deki brokerlerin dünyanın en yüksek asgari sermaye gereksinimlerinden bazılarına sahip oldukları bilinmektedir. ABD’deki NFA tarafından düzenlenen brokerlerin 20 milyon dolarlık sermaye rezervinde yer alması bekleniyor. Bunun arkasındaki ana gerekçe, her komisyoncunun pozisyonunun garanti edildiğinden ve yapılan herhangi bir para çekme talebinin hızla işlenebilmesini sağlamaktır. Forex brokerlerinin müşterileri için para çekme gereksinimlerini karşılayamadıkları diğer yargı alanlarında örnekler olmuştur. Böyle bir durumda, yatırımcının piyasaya güveni çok aşınmıştır.
2. FIFO Kuralları – FIFO, ilk, ilk çıkış kuralını temsil eder. Bu kural uyarınca, düzenleyici kurum, bir tüccarın bir para biriminde açık olan birden fazla işlemi olduğunda ilk ticaretini tasfiye etmesini gerektirir. Bu kural NFA üyeleri için geçerli olduğundan, esasen ABD’deki tüm forex brokerlerinin bu kurala uyması gerektiği anlamına gelir.
3. Kaldıraç – Kaldıraç, tüccarların ticaret yaparken karlarını en üst düzeye çıkarmak için kullanabileceği yararlı bir araçtır, ancak düzgün bir şekilde kullanılmazsa bir tüccarın kayıplarını büyütebilir. NFA, para piyasasından yararlanmak söz konusu olduğunda, piyasadaki tüm aracılık şirketlerinin yaklaşık 1:50 tavana sahip olmasını gerektirir. Bununla birlikte, Avrupalı brokerlerin bu tür kısıtlamalara sahip olmadığını ve hatta 1: 2000’e kadar kaldıraç uygulamasına izin verildiğine dikkat etmelisiniz.
4. Hedging – Buna ABD’de izin verilmiyor ve bölgedeki tüm forex brokerlerine yatırımcıların FX pazarında herhangi bir riskten korunma stratejisi yapmasını önlemeleri talimatı veriliyor. Bir tüccar bu stratejiyi başarıyla uygularsa, ticaretten tahakkuk eden kârlar hesapta tanınmayacaktır.
5. Durdur ve Sınır Sınırlar -ABD, durdurma-kayıp emrinin OCO (sipariş-cancel-sipariş) yürütme biçimi lehine kullanımını durdurdu. Bu özellikle bekleyen siparişi olan herhangi bir işlem için uygundur.

Bir komisyoncunun NFA tarafından düzenlenip verilmediğini nasıl belirleyeceğiniz

Dünyadaki düzenleyici organların çoğunun aksine, NFA herhangi bir tüccar veya halk üyesinin bir komisyoncunun üyelik durumunu gözden geçirmesine izin verir. Bu, bu üyenin iyi durumda olup olmadığını veya düzenleyici ile iyi bir profesyonel ilişkiye sahip olup olmadığını belirlemeye yardımcı olur. Bunu, bir yatırımcının aracılık firmasının adını, NFA kimlik numarasını veya hatta havuz adlarını kullanarak aracının ayakta durmasını kontrol edebileceği NFA web sitesinden kolayca yapabilirsiniz. NFA tarafından düzenlenen bir komisyoncunun kimlik numarasını almak nispeten kolaydır. NFA’nın tüm üyelerinin, bütünlüğü teşvik etmek için kimlik numaralarını ilgili web sitelerinde belirtmeleri gerekmektedir. Sonuçlar, komisyoncunun NFA tarafından onaylanıp onaylanmadığını ve diğer ilgili varlıklarla iyi durumda olup olmadığını gösterecektir.